7月16日，央行公布了数字人民币e-CNY的研发(1)，对于已经在测试阶段的e-CNY作了非常详细的介绍。在世界范围内，尽管也有别的国家推出了由央行发行的数字货币，比如巴哈马在去年推出的(2)，但无论从经济实力或是国家影响力来看，中国推出的e-CNY都走在了世界的前列。目前看来，中国人民银行推出的数字货币可以解决以下几个问题。
资金安全问题
6月28日，美联储副主席兰德尔·奎尔斯在犹他州银行协会会议上发言，称作为美联储而言，发行CBDC并没有必要，市面上已有的稳定币已经能很好地满足要求。
奎尔斯说，美国现有的支付体系已经运转得很好，比如美联储的大额支付服务FedwireFundsService每天处理4万亿的支付，而私营机构“清算所”每天则要处理两万亿美元的支付。
最新版本数字人民币App在支持的运营机构列表中加入了“招商银行”:据移动支付网了解，最新版本的数字人民币App（iOS 1.3.43 Beta）在支持的运营机构列表中加入了“招商银行”，其与微众银行图标均处于灰色状态，显示“即将开通”。 目前参与数字人民币研发的运营机构主要包括工行、农行、中行、建行、交行、邮储银行，移动和工行，联通、电信和中行分别成立联合项目组参与研发，蚂蚁和腾讯两家互联网企业旗下网商和微众银行也参与研发。 如今，加上“招商银行”之后，2层运营机构数量从最初的6大行扩充到了9家。（数字法币研究社公众号）[2021/11/4 21:23:39]
但在日常支付领域，美国的支付体系还算不上发达，对于在中国大家已经司空见惯的银行间转账即时到账服务，在美国还不存在。目前美国用户能享受到的银行间最快转账服务是由清算所开发的ACH(AutomatedClearingHouse)，可以实现当天到账。美联储开发的即时到账转账系统(3)则要等到2023或是2024年才能开发好。
楚天龙：公司暂未直接向联通提供带数字人民币功能卡的相关产品:10月8日，楚天龙在投资者互动平台表示，公司暂未直接向联通提供带数字人民币功能卡的相关产品。
作为国内通信卡领域重要供应商之一，公司持续参与三大通信运营商的SIM卡、物联网卡等业务，参与国家5G应用“扬帆”行动计划。（同花顺财经）[2021/10/9 20:16:46]
相比之下，在日常转账领域，中国央行的系统大大领先于美联储的系统，而在此情况下，美联储高层对于开发CBDC尚持保守态度，中国的e-CNY可谓非常有野心。当然，美元当前承担者世界储备和清算货币的职能，从推动层面上来说，需要考虑的问题很多，所以美联储的保守态度值得理解。
虽然中国的日常支付体验已经十分方便，但仍然存在一定的风险，毕竟，无论是商业银行还是支付宝等第三方支付机构，人们账户的余额未必代表着同等金额的人民币。举例而言，如果一家银行发生倒闭，美联储为储户提供高达25万美元的保险，中国人民银行则为储户提供最高达50万人民币的保险，考虑到绝大多数储户的存款金额都不超过上述数字，所以在日常生活中，人们可以放心地把银行里的余额当成1:1的法币。
邮储银行试点数字人民币外币兑换机:金色财经报道，目前多家银行正在探索数字人民币的外币兑换，邮储银行推出的数字人民币外币兑换机可自动识别180多种面额和版本外币，并实现数字人民币钱包的自助开立、硬钱包的自助售卖，外币到数字人民币的自助兑换，目前该兑换机可将包括英镑、欧元、美元、日元、港币等多币种，目前，该机具尚未对外投放，相关业务正在试点中，手续费、工本费显示为零。[2021/9/10 23:14:18]
而央行发行的CBDC，则帮助用户消除了第三方的风险，由于e-CNY相当于现金，所以如果用户持有大额e-CNY，安全性要高过存在银行。
人民币的国际化问题
关于人民币的国际化，白皮书提到，尽管从技术上来说，e-CNY可以跨境使用，但现阶段e-CNY的设计主要还是为了在国内使用，未来，央行将会通过G20或是其他国际组织来探索e-CNY跨境使用的可能性。
成都：拟再推出一批面向“成都造”商品的数字人民币促销活动:8月13日消息，成都市领导于8月12日下午召开全市经济运行调度会议，会议强调要抓好关键领域重点集中发力，采取更多措施提振消费，再推出一批面向“成都造”商品的数字人民币等促销活动，持续纾解文旅、餐饮、会展等聚集性服务业困难。（成都商报）[2021/8/13 1:52:24]
白皮书中对于人民币国际化的表述非常低调，然而随着中国经济的发展，和一些国际间多边贸易的开展，应该说，e-CNY在人民币国际化方面有着不小的潜力。
目前全球的银行业者都用环球银行金融电信协会(SWIFT)的做交易，而该系统由美国所主导，理论上来讲，美国可利用这种影响力来削弱其他国家进入全球金融体系的机会，今年3月，俄罗斯外长拉夫罗夫本周在开始对中国的访问时呼吁，俄罗斯和中国需要减少对美元及西方支付系统的依赖。
为此，中国开发了SWIFT的替代品人民币跨境支付系统(CIPS)，不过由于人民币在国际上并不普及，因而中国多数跨境交易仍通过SWIFT系统进行美元结算。e-CNY对于人民币在世界范围内的普及显然可以发挥很大作用，进而用于国际清算乃至国际储备。
货币政策的有效执行
各国的央行长期以来都面临一个问题，即货币政策未必能得到良好执行。自新冠疫情以来，各国央行都在通过印钱的方式来刺激经济，但印钱的效果如何则很难把控。从刺激消费的角度来说，央行多印出来的钱一般希望人们能拿出去消费，如果收到了补助的人们用拿到的钱去买股票、炒房或是炒币，则恰恰是央行所不愿意看到的。
近年来，对于刺激经济，国务院的提法是不搞“大水漫灌”而是要搞“精准滴灌”，但如果缺乏有效的工具的话，“精准滴灌”未必会达到期待的效果。以经营贷为例，去年以来，为了缓解新冠肺炎疫情给经济带来的影响，政府加大了对小微、民营企业的融资支持。各大银行纷纷抛出低息经营贷，甚至直接给经营贷贴息，在疫情防控期间的特殊政策下，经营贷的周期越来越长，最长可以达到20年。经营贷业务的初衷本是好的，但有人借机钻了空子，用经营贷的钱买房，享受更低的利率，更长的还款期限。
如果借助于e-CNY的智能合约功能，货币政策将会收到更好的效果，对于e-CNY来说，花费的时限、去向都可以限制，对于资金的流向也可以准确追踪，因而能在一定程度上解决货币“脱实向虚”的问题。
e-CNY可以解决许多问题，但也面临着一定的挑战，比如奎尔斯曾说，开发CBDC的一大难点在于它将给网络攻击者提供更多的可乘之机，考虑到互联网消除了攻击的界限，因而很有可能遭遇更多的攻击，这也是他反对CBDC的原因之一。来自技术安全层面的威胁，对于e-CNY显然也存在，而这个必须假以足够时间测试才能确保系统的安全与稳定，因此在大规模应用之前，e-CNY应该还有很长的测试过程。
:http://www.pbc.gov.cn/en/3688110/3688172/4157443/4293696/2021071614584691871.pdf
:https://www.sanddollar.bs
:https://www.frbservices.org/financial-services/fednow
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